اهرم در معاملات چیست؟

روش اهرم یا Leverage چیست؟

روش اهرم استفاده از سرمایه قرض گرفته شده برای تامین منبع مالی یک فرد یا شرکت می باشد که در معاملات مارجین تریدینگ از آن استفاده می شود. در این معاملات سود حاصل از سرمایه گذاری ضرب شده و میزان بهره معاملات افزایش میابد. با ما همراه باشید تا همه چیز در باره روش اهرم در معاملات را بدانید.

تعریف ساده اهرم

تعریف اهرم به زبان ساده به این معنی است که مقدار دارایی مشخصی با هدف دو چندان شدن سود یک سرمایه گذاری قرض گرفته می شود و توسط اهرم سود یا ضرر آن ضرب می شود، مثلا اگر تحلیلگری 1 واحد بیت کوین داشته باشد و پیشبینی کند قیمت آن از 40 هزار دلار به 42 هزار دلار می رسد در صورت استفاده از اهرم نسبت پنج به یک، زمانی که قیمت بیت کوین به نقطه پیشبینی شده برسد بهره آن ضربدر 5 می شود و به جای یک واحد بیت کوین به اندازه پنج واحد بیت کوین سود به دست می آید، البته نسبت های اهرم ها متفاوت می باشد.

نکته: اگر پیشبینی معامله گر اشتباه باشد و قیمت ارز مورد نظر کاهش یابد صرافی از مبلغ اولیه نسبت به میزان ضرر خسارت دریافت می کند یا حتی ممکن است کل پول شخص معامله گر را بلوکه کند، به همین دلیل این روش بسیار ریسکی بوده و فقط تریدر های حرفه ای و آموزش دیده از آن استفاده می کنند.

معایب استفاده از اهرم

اهرم از انواع روش های ترید حرفه ای پیروی می کند و تئوری آن عالی و بی نقص به نظر می رسد در حالی که یک روش پیچیده و چند وجهی است، استفاده از Leverage در تریدینگ به همان میزان که می تواند سود ده باشد شامل ضرر نیز می شود. در واقع برای اهرم سود یا ضرر تفاوتی ندارد و این روش فقط همه نسبت ها را چند برابر می کند پس ممکن است به جای یک سود عالی چند برابر متضرر شوید. در دنیای تجارت می توان از اهرم در راستای دو چندان کردن ثروت یک شرکت استفاده کرد اما اگر تحلیل به درستی انجام نشود علاوه بر دریافت نکردن سود ممکن است کل سهام شرکت به خطر بیفتد.

رابطه اهرم با بیت کوین

از آنجا که بیت کوین در بازار خرید و فروش ارز دیجیتال نسبت به بقیه رمز ارز ها زود تر نقد می شود اکثر تریدر ها توسط معاملات مارجین تریدینگ در بیت کوین سرمایه گذاری می کنند، همچنین استفاده بیش از حد تریدر ها باعث بالا رفتن تقاضا و بهم زدن تناسب بازار می شود. آقای لنیکس لای مسئول بازار های مالی اوککس در این رابطه می گوید: اگر بتوانید تنها توکن‌ های خاص با ارزش بیت کوینی را خرید و فروش کنید و امکان موقعیت short برایتان مقدور نباشد تا به این وسیله از کاهش ارزش یک دارایی سود ببرید، آنگاه نوسان بازار بسیار بیشتر خواهد شد چرا که در این صورت بازار تماما بر اساس احساسات جلو می ‌رود.

لوریج چیست؟ اطلاعات کامل در مورد اهرم های معاملاتی (Leverage)

اجازه دهید با یک تعبیر ساده ببینیم لوریج چیست. هرکس پول بیشتری دهد، آش بیشتری هم می‌خورد. احتمالا این ضرب‌المثل را شما هم شنیده باشید. در گذشته شما برای آنکه در بازارهای مالی سود بیشتری کنید، اهرم در معاملات چیست؟ باید سرمایه‌گذاری بیشتری نیز می‌کردید. طبیعی است که این کار از عهده بسیاری از معامله‌گران برنمی‌آید. به همین دلیل آن‌ها همواره در حسرت این موضوع باقی می‌ماندند که کاش پول بیشتری داشتند تا امکان سود بیشتر نیز برای آن‌ها فراهم می‌شد.

چند سالی است که بروکرهای فارکس و صرافی‌های ارز دیجیتال قابلیتی تحت عنوان لوریج (Leverage) یا اهرم معاملاتی را در اختیار معامله‌گران قرار داده‌اند. به کمک لوریج می‌توان چند برابر میزان سرمایه‌ای که در حساب کاربری خود دارید، وارد معامله شوید. البته همه ماجرا به همین سادگی نیست. برای آنکه به‌صورت کامل بررسی کنیم لوریج چیست و چگونه باید از آن در معامله‌گری استفاده کرد، تا انتها با ما همراه باشید.

لوریج چیست؟

در بین ابزارهای معاملاتی مختلفی که بروکرها و صرافی‌ها در اختیار تریدرها قرار می‌دهند، لوریج یکی از مهم‌ترین موارد به شمار می‌رود. به زبان ساده تصور کنید شما می‌خواهید 10000 دلار از یک ارز دیجیتال مانند بیت کوین یا اتریوم در صرافی خرید کنید. اگر از اهرم معاملاتی استفاده نکنید، باید تمام 10000 دلار را خودتان وارد حساب کاربری در صرافی کنید و سپس اقدام به خرید ارز مورد نظرتان نمایید.

اما در صورتی که از اهرم معاملاتی استفاده کنید، بسته به شرایط و نوع حساب کاربری شما می‌توانید با شارژ کمتر حساب کاربری خود در حد 1000 یا 5000 دلار کار خرید ارز دیجیتال مورد نظر خود را انجام دهید. مابقی مبلغ مانده تا 10000 دلار را با استفاده لوریج به‌نوعی از صرافی قرض می‌گیرید و به کمک به هدف مورد نظرتان دست پیدا می‌کنید. نکته مهم این است که در صورتی که در معامله سود یا ضرر کنید، تمام عایدی سود و تحمل ضرر در معامله به عهده خود شما است. در واقع با استفاده از اهرم ریسک معامله را افزایش می‌دهید تا خود را در معرض سود یا زیان بالاتری قرار دهید.

دلیل ارائه قابلیت لوریج چیست؟

شاید این سؤال برای شما هم ایجاد شده باشد که دلیل بروکرها و صرافی برای اضافه کردن قابلیت لوریج چیست؟ این سؤال بسیار مهمی است که در این قسمت به تشریح آن می‌پردازیم. همه شمایی که در حال مطالعه این مقاله هستید با وام بانکی آشنایی دارید. در اخذ وام بانکی نیز معمولا بانک‌ها به ازای سرمایه‌ای که شما در حساب بانکی خود قرار می‌دهید، مبلغ مشخصی را به‌عنوان وام به شما اعطا می‌کنند. در ازای این وام، بانک نرخ بهره‌ای را تعیین می‌کند و از شما می‌خواهد که تا موعد مقرری پولی که وام گرفته‌اید را به همراه مبلغ بهره به بانک برگردانید.

مسئله لوریج در صرافی‌ها و بروکرها نیز تقریبا مشابه همان وام بانکی است. با توجه به نوع حساب معاملاتی و شرایط صرافی یا بروکر، به شما اجازه داده می‌شود تا در ازای هر مبلغی که در حساب کاربری خود دارید، تا سقف مشخصی از صرافی یا بروکر قرض بگیرید.

در ادامه شما با وجوه در اختیار وارد یک معامله می‌شوید. در انتها پس از خروج از معامله باید مبلغ قرض گرفته شده را به همراه نرخ بهره به صرافی با بروکر برگردانید. بنابراین تنها زمانی استفاده از لوریج برای شما سودبخش است که بتوانید سودی بیشتر از مبلغ نرخ بهره‌ای که باید پرداخت کنید را از محل معامله به دست بیاورید.

اگر در معامله‌ای ضرر کنیم چه اتفاقی می‌افتد؟

نوعی حساب به نام مارجین در بازارهای مالی وجود دارد که معامله‌گر می‌تواند با استفاده از آن‌ها با وجود سرمایه کمتر، وارد معامله بزرگ‌تری شود. به‌عنوان مثال اهرم معاملاتی در حساب مارجین به‌صورت زیر نمایش داده می‌شود:‌

• 1:100 (یک به صد): با استفاده از این اهرم پول شما 100 برابر می‌شود.
• 1:1000 (یک به هزار): با استفاده از این اهرم پول شما 1000 برابر می‌شود.

اینکه تا چه سقفی می‌توانید از اهرم‌های موجود در حساب معاملاتی خود استفاده کنید، بستگی به چند عامل دارد که عبارت‌اند از:

• میزان دارایی شما در حساب معاملاتی
• نوع حساب معاملاتی شما
• شرایط و ضوابط بروکر یا صرافی

حال سوال اساسی این است که اهرم در معاملات چیست؟ در صورت ضرر کردن در یک معامله تکلیف استفاده از لوریج چیست؟ در معاملات مارجین یک حد ضرر به صورت خودکار در یک معامله تعیین می‌شود. اگر در معامله وارد ضرر شوید، به‌صورت خودکار از سوی کارگزاری پوزیشن شما در معامله بسته می‌شود. در ادامه از شما خواسته می‌شود که نقدینگی‌تان را افزایش دهید تا مجددا پوزیشن شما به حالت عادی برگردد. حد ضرر نیز دقیقا به‌گونه‌ای تعیین می‌شود که معادل ارزش وجهی باشد که شما وارد معامله کرده‌اید.

نکات مهم در خصوص استفاده از لوریج در معامله‌گری

تا اینجا بررسی کردیم که لوریج چیست و چگونه می‌توان از آن در معامله‌گری استفاده کرد. با یک تعبیر ساده می‌توان لوریج را شمشیر دو لبه توصیف کرد. اگر مهارت و دانش کافی برای استفاده از آن را نداشته باشید، در مدت زمان کوتاهی کل سرمایه خود را از دست خواهید داد. در اینجا چند نکته ضروری برای استفاده از لوریج را با هم مرور می‌کنیم.

1. از همان ابتدا با سرمایه هنگفت وارد معامله نشوید

کارکردن با ابزارهای معاملاتی پرریسک مانند لوریج نیاز به مهارت دارد. برای کسب مهارت نیز باید به‌صورت عملی از این ابزار استفاده کنید. دفعات اول را به‌عنوان تمرین در نظر بگیرید. به همین دلیل هیچ‌گاه سرمایه هنگفتی را وارد معامله نکنید. با مبالغ کم وارد معامله شوید. بعد از چندبار آزمون و خطا با زیر و بم اهرم معاملاتی آشنا خواهید شد.

2. از دایره استراتژی معاملاتی خود خارج نشوید

تمام ابزارهای معاملاتی باید در خدمت محقق کردن استراتژی معاملاتی قرار بگیرند. شما چه از لوریج استفاده کنید و چه بدون استفاده از آن معامله‌گری را تجربه کنید، باید حتما در چارچوب استراتژی معاملاتی مشخصی که برای خود در نظر گرفته‌اید، گام بردارید.

3. حد ضرر و حد سود را به‌دقت تعیین کنید

وقتی از لوریج استفاده می‌کنید، اهمیت تعیین دقیق حد زیان و سود در معامله‌گری چند برابر می‌شود. حتما سعی کنید که حد ضرر و سود را با وسواس تمام تعیین کنید و به آن پایبند باشید. به این ترتیب سرمایه خود را از خطرات جدی نجات خواهید داد.

4. شرایط بازار را برای استفاده از لوریج بسنجید

در ادامه بحث لوریج چیست، باید به این نکته اشاره کنیم که استفاده از اهرم معاملاتی در هر شرایط بازار توجیه ندارد. سعی کنید در مقاطعی که نوسانات حالت غیرطبیعی دارند، به سراغ لوریج نروید.

5. سودهای خود در معامله را نقد کنید

وقتی از لوریج استفاده می‌کنید، در واقع در نقش کسی هستید که پولی را از شخص دیگری قرض گرفته است. بنابراین هر لحظه باید به فکر پرداخت دین خود به او باشید. در نتیجه کارشناسان توصیه می‌کنند که زمانی که از لوریج استفاده می‌کنید، نگهداری دارایی برای بهره‌مندی از سود مرکب معنی ندارد. سودهای خود در معامله را نو به نو نقد کنید تا بخشی از باری که روی دوش شما قرار دارد، به مرور زمان سبک شود.

کلام پایانی

در این مطلب بررسی کردیم که لوریج چیست و چگونه می‌توان با استفاده از در معاملات بازارهای مختلف ترید کرد. همان‌قدر که لذت برخورداری از سودهای بیشتر با استفاده از لوریج برای شما شیرین است، باید به فکر تلخی ضررهای سنگین احتمالی نیز باشید. توصیه اکید ما این است که تا زمانی که تبدیل به یک تحلیلگر و معامله‌گر حرفه‌ای در بازار نشده‌اید، به سراغ استفاده از ابزارهای معاملاتی نظیر لوریج نروید. در فینوتیپس تلاش می‌کنیم تا معامله‌کردن و سودآوری را در کنار یکدیگر بیاموزیم.

لوریج Leverage یا اهرم چیست؟ راهکاری برای افزایش سود یا زیان

لوریج Leverage یا اهرم چیست؟ راهکاری برای افزایش سود یا زیان

یکی از اصطلاحات رایجی که در اخبار و فعالیت های اقتصادی با آن مواجه می شویم لوریج Leverage یا اهرم اهرم در معاملات چیست؟ است. اگر در زمینه تجارت و اقتصاد تجربه داشته باشید، این واژه را زیاد شنیده اید. با توجه به اینکه لوریج یکی از روشهای مهم برای انواع تجارت و همچنین تجارت ارز دیجیتال می باشد، در این مقاله به بررسی این روش و اهمیت آن در اداره یک تجارت و همچنین در سرمایه گذاری می پردازیم.

اهرم چیست؟

اهرم یا لوریج یکی از روش های سرمایه گذاری و تریدینگ است که در آن برای افزایش بازدهی سرمایه و کسب دارایی های بیشتر و همچنین بالا بردن پشتوانه مالی شرکت ها، از قرض دادن پول استفاده می شود. به این صورت که صاحبان مشاغل و یا افراد عادی که به پول و سرمایه نیاز دارند، از اشخاص یا سازمان هایی که وام میدهند قرض گرفته و به این ترتیب به وام دهندگان بدهکار می شوند. وام دهندگان این مبلغ را در ازای دریافت سود بیشتر در یک مدت زمان مشخص به دریافت کنندگان وام ارائه میدهند. وام دهندگان از این طریق سرمایه اهرم در معاملات چیست؟ خود را افزایش میدهند. به عبارتی می توان Leverage را شبیه به اوراق قرضه و سهام دانست.

در صورتی که بدهی وام گیرندگان بیشتر از دارایی خالص یا سهام ایشان باشد، به آنها عبارت اهرم بالا اطلاق می شود. سرمایه گذاران با دانستن چنین اطلاعاتی درباره دارایی ها و شرکت های مختلف، نسبت به سرمایه گذاری روی آنها تصمیم گیری می کنند.

وام گیرندگان با دلایل و اهداف مختلفی برای استفاده از اهرم اقدام می کنند. تصمیم به گرفتن وام ممکن است به دلیل افزایش ارزش دارایی های وام گیرنده، خرید تجهیزات جدید برای افزایش ارزش سهام یک شرکت و . باشد. با این حال افراد حقیقی و غیر سازمانی اغلب برای افزایش بازدهی سرمایه گذاری خود از این روش استفاده می کنند.

استفاده از اهرم همیشه به صورت مستقیم نیست. گاهی افراد به صورت غیر مستقیم با سرمایه گذاری در شرکت هایی که از این روش برای فعالیتهای تجاری و اقتصادی خود استفاده می کنند، این کار را انجام میدهند. در هر صورت فاکتورهای اصلی در این روش، ارزش دارایی خریداری شده یا هدف و سود وام گرفته شده می باشند. در صورتی که ارزش دارایی خریداری شده با وام، افزایش یابد تا حدی که از سود تعیین شده برای مبلغ قرض گرفته شده بیشتر شود، شخص یا شرکت وام گیرنده در این سرمایه گذاری موفق است. در غیر این صورت این سرمایه گذاری با شکست مواجه می شود. شرکت ها معمولاً با هدف افزایش سرمایه یا تهیه بودجه برای فعالیت های تجاری خود از ترکیبی از سهم سهامداران و بدهی استفاده می کنند.

افزایش قدرت خرید

مزایا و معایب اهرم

اهرم نیز مانند سایر ابزارهای مالی مزایا و معایب خاص خود را دارد. هر سرمایه گذار پیش از استفاده از آن باید با آنها آشنا شده و با آگاهی کامل نسبت به انتخاب آن اقدام کند. لازم است بدانید لوریج یک ابزار مالی چند وجهی و تا حدی پیچیده است که تاثیر زیادی روی سود و زیان سرمایه گذاران خواهد داشت. از این رو در ادامه برخی از مزایا و معایب آن را برای شما بیان می کنیم تا بتوانید تصمیم بگیرید که آیا این روش برای شما مناسب است یا خیر.

مزایا

مشاغل فردی و مشارکتی که از روش اهرم استفاده می کنند، قادر به انجام سرمایه گذاری نسبتا کوچکی خواهند بود. به علاوه در این روش وام گیرندگان قادر به خریداری دارایی و کسب منابع مالی بیشتری خواهند بود. در صورت انتخاب یک سرمایه گذاری صحیح وام گیرندگان می توانند بازدهی فوق العاده ای به دست آورند و در حاشیه سود باقی بمانند.

معایب

فرض کنید وام گیرندگان سرمایه به دست آمده از روش اهرم را روی دارایی اشتباهی سرمایه گذاری کرده باشند. در این صورت علاوه بر ضرر این سرمایه گذاری مجبور به بازپرداخت بدهی وام خود نیز هستند. به ویژه در صنایع نفت، ماشین سازی و ساختمان سازی خطر مواجهه با این مشکلات بیشتر است. در این حالت حتی ریسک ورشکستگی کامل کسب و کار ها نیز به ویژه برای آنهایی که از سود و درآمد قابل پیش بینی کمتری برخوردار هستند، وجود دارد.

با توجه به مزایا و معایبی که برای این روش اهرم بیان شد، به تمام سرمایه‌گذاران به ویژه اشخاص و شرکت هایی که در این زمینه تازه کار هستند توصیه می شود، پیش از استفاده از این روش مطمئن شوند که دانش و تجربه کافی برای آن را به دست آورده اند.

حاشیه سود یا Margin

تفاوت Leverage و Margin

برای بسیاری از افراد تازه وارد در دنیا تجارت درک تفاوت بین اهرم و حاشیه سود یا Margin می تواند بسیار گیج کننده باشد. شاید در نگاه اول به نظر برسد که این اصطلاحات مشابه هم بوده و در رابطه با استفاده از وام دهی هستند. اما این دو از یکدیگر متفاوت اند. مارجین یا حاشیه سود مقدار سرمایه ایست که برای ورود به یک موقعیت تجاری وابسته به نرخ حاشیه نیاز دارید. در مارجین شما تنها ارزش یک دارایی را مبادله می کنید و مالکیت آن تا بازپرداخت کامل به شما تعلق ندارد. در این روش چنانچه ضرر سرمایه گذاری شما از سرمایه اولیه شما بیشتر شود، کارگزار یا وام دهنده برای جبران این ضرر تمام موجودی شما را برداشت می کند.

با این حال می توان مارجین را به عنوان نوعی اهرم خاص نیز دانست. این نوع لوریج برای بالا بردن توان خرید یک شرکت یا سرمایه گذار حقیقی، به جای وثیقه از موقعیت های نقدی یا اوراق بهادار موجود استفاده می کند. در واقع شما با این روش میتوانید اهرمی را به وجود آورید که قدرت خرید شما را به نسبت مقدار سود حاشیه افزایش دهد.

اهرم در کریپتو

با توجه به توضیحاتی که پیش از این بیان کردیم می توان گفت که اهرم توان معاملاتی شما را چند برابر می کند. در دنیای کریپتو اندازه و بزرگی این توان و همچنین سود و زیان آن به پلتفرم وابسته است. در پلتفرم های ارز دیجیتال شما می توانید با انتخاب یک نقطه توقف ضرر مناسب، ریسک سرمایه‌گذاری خود را مدیریت کنید. به این ترتیب سرمایه ای که ممکن است از دست بدهید را محدود کرده اید. در عین حال از مزایای این روش یعنی افزایش توان خرید و سود معامله نیز بهره مند شده اید.

لوریج در کریپتو

به این ترتیب خواهید دید که اهرم یک ابزار بسیار فوق العاده برای افزایش دارایی های سبد سرمایه‌گذاری شماست. داشتن تجربه در انجام معاملات نقطه ای و مدیریت ریسک کمک زیادی به موفقیت شما خواهد کرد. با این حال در صورتی که شناخت درستی از ریسک معامله خود نداشته باشید و نتوانید آن را به خوبی مدیریت کنید، ممکن است تمام سبد سرمایه گذاری خود را تنها در چند دقیقه از دست بدهید.

بهترین صرافی های معاملاتی کریپتو برای استفاده از روش اهرم

در دنیای ارز دیجیتال پلتفرم های بسیاری برای استفاده از روش اهرم وجود دارند. مسئله مهمی که برای این روش در بازار کریپتو باید به آن توجه کنید، انتخاب صرافی می باشد. در این قسمت به معرفی چند صرافی معتبر که می توانید برای این منظور از آنها استفاده کنید، می پردازیم.

اولین و بزرگترین صرافی ارز دیجیتال مناسب برای روش معاملاتی اهرم، صرافی محبوب و معتبر Binance است. یکی از دلایلی که این صرافی را برای روش لوریج ارجح می سازد، تنوع فراوان سکه های دیجیتالی و توکن هایی است که بایننس به شما عرضه می کند. برتری این ویژگی از آن جهت است که موقعیت ها و فرصت های سرمایه گذاری بی شماری را برای شما فراهم می کند. علاوه بر این، از آنجایی که صرافی بایننس کارمزدهای نسبتاً پایینی از کاربران خود دریافت می کند، در طولانی مدت مبلغ بیشتری را برای شما صرفه جویی می کند. این ویژگی به ویژه در زمانی که برای انجام معاملات خود از روش لوریج استفاده میکنید، مشهود است.

صرافی FTX برای معامله به روش لوریج

صرافی دیگری که برای استفاده از روش معاملاتی اهرم شما پیشنهاد می کنیم، صرافی FTX است. این صرافی که اهرم در معاملات چیست؟ به تازگی وارد دنیای بلاکچین شده است، توانسته در مدت کوتاهی به یکی از بازیگران اصلی این بازار تبدیل شود. همچنین در میان صرافی های آسیایی می توانید از صرافی OKX که در گذشته با نام OKEx شناخته می شد، استفاده کنید. این صرافی به لحاظ حجم معاملات دومین صرافی بزرگ دنیا می باشد. به علاوه پایین بودن مبلغ کارمزدهایی که دریافت می کند را می توان با صرافی Binance مقایسه کرد.

برای آن دسته از سرمایه گذارانی که ترجیح می دهند با استفاده از گوشی های همراه خود تجارت کنند، صرافی ByBit برای استفاده از روش اهرم مناسب است. اگرچه کارمزد های این صرافی نسبت به دیگر پلتفرم ها بیشتر است، اما اپلیکیشن کارآمد تر و سریع تر آن می تواند این افزایش هزینه را توجیه کند.

روش معاملاتی Leverage

کلام آخر

روش معاملاتی اهرم و مزایا و معایب آن را با یکدیگر بررسی کردیم. در صورتی که به استفاده از این روش علاقه مند شدید به خاطر داشته باشید، حتما اهرم در معاملات چیست؟ دانش و تجربه خود را در رابطه با مدیریت ریسک افزایش دهید و از یک صرافی مناسب برای خود استفاده کنید

چگونه تریدرها با استفاده از لوریج در فارکس معامله می کنند؟

امکان و قدرتی که در بازار های مالی به معامله گران داده می شود تا بیش از سرمایه اولیه خود تجارت کنند. لیوریج یا لوریج [Leverage] به معنای اهرم است.

لوریج چیست؟

اهرم یا لوریج (Leverage in forex) در بازار فارکس به مقدار سرمایه ای گفته می شود که بروکر در اختیار معامله گران می گذارد تا با استفاده از آن معاملات بزرگتری را انجام دهند.

نکات مهم در مورد لوریج در فارکس

• لوریج، سرمایه قرضی است اهرم در معاملات چیست؟ که با استفاده از آن معاملاتی فراتر از موجودی حساب انجام می شود.
• بروکر این سرمایه را به واسطه مارجین برای تریدر فراهم می کند.
• تریدرها اغلب با هدف کسب سود از تغییرات کوچک و کوتاه مدت از اهرم در فارکس استفاده می کنند.
• ریسک همیشه همراه استفاده از اهرم وجود دارد.

اهرم یا لوریج چگونه به معامله گران ارائه می شود؟

بروکرها معمولا نسبت های گوناگونی را برای لوریج ارائه می دهند. اما این سرمایه را بر پایه موجودی حساب معاملاتی تریدر محاسبه می کنند. مثل لوریج 1:100 که موجودی حساب را 100 برابر می کند.

نتیجه	اهرم	بالانس (موجودی حساب)
10,000	1:100	100
20,000	1:100	200
100,000	1:200	500
500	1:1	500

در صورتی که بالانس حساب معاملاتی 500 باشد و تریدر از لوریج استفاده نکند (1:1) در نتیجه تامین کل حجم معامله بر عهد تریدر است. در بازار نسبت های مشخصی برای معامله کردن وجود دارد که باید طبق همان ها ترید صورت بگیرد. (البته برخی از کارگزارها نسبت های دلخواه ارائه می دهند)

رابطه مارجین و لوریج در فارکس

مارجین بخش کوچکی از کل حجم یک قرار داد است که به عنوان تضمین لوریج و ریسک احتمالی در معامله توسط بروکر تا پایان معامله بلوکه می شود.

لوریج و مارجین بخش اساسی یک CFD است که معمولا بین یک ارائه دهنده CFD و یک تریدر بسته می شود. در اینجا یک طرف تعهد می کند اختلاف بین ارزش اوراق را بین موقعیت باز و بستن معامله به طرف دیگر پرداخت کند.

در تصویر زیر نمونه ای از لوریج های ارائه شده به همراه مارجین آورده شده است:

از سمت چپ ستون سبز رنگ به این معنا است که اگر از اهرم استفاده نکنیم باید کل حجم یک قرارداد را باید تامین کنیم. در ستون دوم اهرم 1:10 در نظر گرفته شده یعنی اگر هر حجمی برای معامله انتخاب شود یک دهم آن به عنوان مارجین در اختیار بروکر قرار می گیرد.

انجام یک معامله با اهرم در فارکس

بدون در نظر گرفتن نوع پوزیشن (خرید یا فروش و همچنین قیمت) بررسی را ادامه می دهیم. برای باز کردن یک معامله ابتدا باید حجم آن را مشخص کنیم. شرایط زیرا در نظر بگیرید:

1. یک حساب تجاری در بروکر باز می کنیم.
2. 100 دلار به عنوان اعتبار اولیه واریز می کنیم.
3. اهرم 1:200 را برای انجام معامله در نظر می گیریم.

اگر بخواهیم 0.01 لات معامله در جفت ارز دلار ین انجام دهیم، اهرم چگونه به ما کمک می کند؟ خب ما باید یک قسمت از 200 قسمت معامله را به عنوان مارجین تا پایان ترید در اختیار بروکر قرار دهیم.

این مقدار برابر با 5 دلار می شود و 995 دلار دیگر را از بروکر قرض می گیریم تا با استفاده ازآن معامله خود را انجام دهیم.

معایب لوریج در بازار فارکس

اگرچه توانایی کسب سود قابل توجه با استفاده از اهرم امکان پذیر است، اما می تواند علیه تریدر نیز کار کند. به عنوان مثال، اگر یکی از معاملات در جهت خلاف آنچه که پوزیشن گرفته ایم حرکت کند، به میزان زیادی احتمالی زیان را تقویت می‌کند. برای جلوگیری از یک فاجعه، معمولاً تریدرها از دستورات توقف ضرر (استاپ لاس) برای کنترل ضرر استفاده می کنند. استاپ لاس یک اوردر برای خروج از موقعیت در سطح قیمتی معین است. به این ترتیب، یک تریدر می تواند زیان یک معامله را محدود کند.

لوریج چگونه در سود و زیان تاثیر می گذارد؟

اشکال اصلی و گسترده اهرم، پتانسیل آن برای افزایش ضررها در صورت معکوس شدن روند بازار نسبت به تفکر معامله گر است. ویژگی اهرم، افزایش قرار گرفتن یک موقعیت خاص در معرض سود یا زیان، فراتر از سطح سرمایه است.

وقتی بازار بر خلاف موقعیت های باز ما حرکت کند، چه با معاملات CFD، شرط بندی، معاملات نقدی فارکس یا هرگونه معامله اهرم دار دیگر، اگر تجربه کافی برای مدیریت موقعیت پیش آمده نداشته باشیم، اهرم تبدل به فشار به تک تک سلول های مغزمان می شود. کنترل این وضعیت بدون درک خاصیت اهرم و برنامه پشتبان بسیار سخت خواهد بود.

لوریج چگونه در سود و زیان تاثیر می گذارد؟ اهرم به صورت مستقیم در سود و زیان تاثیر ندارد، بلکه به واسطه افزایش امکان ریسک زیان بار می شود.

مثال : دو حساب معاملاتی داریم که اهرم در معاملات چیست؟ بالانس هر دو یکسان است ولی در حساب اول اهرم 1:200 و در حساب دوم اهرم 1:500 است، حال اهرم چگونه در سود و زیان تاثیرگذار است؟

زمانی که اهرم 1:500 را به جای 1:200 انتخاب می کنیم به این معناست که در هر ترید مارجین کمتری نزد بروکر بلوکه می شود و مارجین آزاد بیشتری برای معاملات دیگر به صورت همزمان در اختیار است. این موضوع به ظاهر مناسب است.

با انتخاب اهرم 1:500 به جای 1:200 در واقع داریم توان معاملاتی بالاتر را می پذریم زیرا قصد پوشش ریسک های سنگین را داریم بنابراین به دلیل اینکه با اهرم های بالا می توانیم حجم های معاملاتی سنگین تر را پوشش دهیم امکان این که حساب معاملاتی را تحت خطر قرار می دهیم بالا می رود.

به عبارت دیگر اهرم های بالاتر محدودیت های کمتری از نظر انتخاب حجم معاملاتی دارند و همین کاهش محدودیت افزایش ریسک را به همراه می آورد.

اگر سقف و محدودیت اهرم 1:100 امکان را رفتن روی زمین باشد سقف اهرم 1:1000 راه رفتن روی طناب در ارتفاع 20 متری است.

پس می توانیم نتیجه بگیریم زمانی اهرم بالا را انتخاب می کنیم به دنبال کسب پول زیاد هستیم (سود زیاد = زیان زیاد)

مزیت لوریج در فارکس

تا به اینجا متوجه آسیب پذیری یک تریدر در استفاده از Leverage و خطرات آن شدیم. موضوع Leverage در خوب بودن یا نبودن خلاصه نمی شود یعنی چیزی به عنوان معایب یا مزایی اهرم وجود ندارد. واقعیت روش و تصمیمات فردی تریدر می باشد که نسبت به شرایط مختلف و با داشتن برنامه های دقیق، مهارت و دانش، از اهرم به عنوان یک ویژگی در جهت کسب سود استفاده می کند.

کیفیت Leverage در برآیند کاری یک معامله گر بررسی می شود.

نحوه استفاده از اهرم کیفیت آن ار مشخص می کند و به نیاز معامله گر پاسخ می دهد که همواره دو نتیجه را در بردارد:

سود و زیان بخشی از کار می باشد و هر دو حاصل تصمیات یک تریدر است، بنابراین مجموعه رفتار ما حاصل کار را مشخص می کند. مدیریت سرمایه، روانشناسی فردی و بازار، نقشه های معاملاتی و برنامه های بررسی ریسک همه از مواردی هستند که در برآیند کار ما تاثیر می گذارند.

افراد زیادی جذب فارکس می شوند و این امکان را لوریج برای آنها فراهم می کند. این بدان معناست که Leverage توانایی بالایی در جذب سرمایه های کوچک و خرد دارد.

توجه به این دو نکته بسیار مهم است

• 90 درصد از افرادی که وارد بازار فارکس می شوند با تجربه تلخ از آن خارج می شوند.
• قابلیت اهرم: توانایی جذب سرمایه های کوچک است.

این دو مورد را در کنار هم قرار دهید تا متوجه خطر Leverage برای سرمایه خود شوید.

اهرم زمانی که تریدر هیچ گونه کنترلی بر روی احساسات خود ندارد همانند یک اسلحه وارد عمل می شود و کار آن را تمام میکند بدون این که متوجه حضورش شود.

معاملات اهرم دار به زبان ساده

اگر شما هم این روزها اسم “معاملات اهرم دار” را زیاد شنیده‌اید، اما با آن آشنایی ندارید، با ما در این پست آموزشی همراه باشید تا به زبان ساده به شرح آن بپردازیم.

برای سرمایه گذاران، اهرم در معاملات کریپتو “نقطه ثابت” است. با یک اهرم می توانید هر چیزی را بلند کنید، مشروط بر اینکه نقطه به اندازه کافی محکم باشد.

وام مسکن را به عنوان مثال در نظر بگیرید: برای یک خانه 1 میلیون دلاری، خریدار 100.000 دلار پیش پرداخت می کند و 900.000 دلار از بانک وام می گیرد و برای وام های بانکی سود می پردازد.

به طور مشابه، شرکتی با سرمایه ناکافی ممکن است از سرمایه قرض گرفته شده برای تولید استفاده کند تا بازدهی خود را افزایش دهد. با این حال، خطراتی نیز ممکن است به همراه داشته باشد برای مثال در صورتی که کسب‌وکار به خوبی برنامه‌ریزی شده عمل نکند، شرکت در نهایت بدهی بیشتری نسبت به دارایی‌ها خواهد داشت.

به بیان ساده، معاملات اهرم دار به معنای استفاده از یک اهرم، مثل بدهی (سرمایه استقراضی) برای انجام تجارت است. اهرم را می توان با استقراض دستوری تحقق بخشید.

چه زمانی از معاملات اهرم دار استفاده می‌کنیم؟

به همین ترتیب، در بازار سهام، زمانی که پول کافی برای خرید 50.000 دلار سهام ندارید، استفاده از اهرم می‌تواند یک گزینه عملی به ما ارائه دهد.

فرض کنید می خواهیم سهام A را با حداقل اندازه 500 دلار بخریم، اما فقط 100 دلار داریم. چه کار باید بکنیم؟

می توانیم از اهرم استفاده کنیم.

مثال 1:

اهرم 5X: به معنای(500$=100$ 5x) بنابراین، تنها با ۱۰۰ دلار می‌توانیم ۵۰۰ دلار سهام بخریم.

اهرم 10X: به معنای(1000$=100$ 10x) بنابراین، ما می توانیم تنها با 100 دلار سهام 1000 دلاری بخریم.

ممکن است برای شما پیش آمده باشد که می توانید از اهرم بالاتری برای خرید همان سهام با سرمایه کمتر استفاده کنید.

مثال 2:

100 دلار با اهرم 10 برابری: (1000$=100$ 10x)

50 دلار با اهرم 20 برابری: (1000$=50$ 20x)

کارمزد معامله و سود پرداختی/دریافتی با مبلغ واقعی در معاملات قرارداد مشتقه تعیین می شود. از آنجایی که به هر حال 1000 دلار معامله می کنیم، همان کارمزد و بهره را می پردازیم.

چرا از اهرم بالاتر استفاده نمی کنیم و حاشیه کمتری پرداخت نمی کنیم؟ اگر قیمت سهام A همانطور که انتظار داشتید بالا رفت، به شما تبریک می‌گوییم! معامله خوبی کردید! با این حال، اگر قیمت در غیر این صورت کاهش یابد، اهرم بالا همراه با تسریع انحلال است. انحلال به این معنی است که تمام پول حساب شما از بین خواهد رفت.

اگر از اهرم در معاملات استفاده نمی شود، حتی زمانی که قیمت سهم از 100 دلار به 1 دلار کاهش می یابد، همچنان می توانید با فروش سهام، 1 دلار خود را پس بگیرید یا به نگهداری آن ادامه دهید.

در معاملات اهرمی، زمانی که مارجین موقعیت شما به آستانه حاشیه نگهداری کاهش می یابد، مارجین فراخوان دریافت می کنید یا نقد می شوید.

برای اینکه بتوانید جلوی از دست رفتن پول خود را بگیرید، می توانید از اهرم کمتری استفاده کنید. از مثال دوم می‌توانیم ببینیم که هر چه اهرم کمتر باشد.

تفاوت بین معاملات اهرم دار و بدون اهرم چیست؟

فرض کنید 8000 دلار داریم و آخرین قیمت معامله شده بیت کوین 8000 دلار است.

اگر روند صعودی باشد: قیمت بیت کوین در روز بعد به 8050 دلار می رسد. ما دو گزینه داریم:

در معاملات بدون اهرم: خرید 1 واحد بیت کوین به قیمت 8000 دلار و با فروش آن به قیمت اهرم در معاملات چیست؟ 8050 دلار، به مبلغ 50 دلار سود ببرید.

در معاملات اهرم دار: قراردادی به ارزش 80.000 دلار به قیمت 8000 دلار انجام دهید. و آنها را به قیمت 8050 دلار بفروشید. همانطور که ما با اهرم 10 برابری معامله می کنیم، سودها 10 برابر، یعنی 500 دلار افزایش می یابد.

نزولی: اهرم در معاملات چیست؟ قیمت بیت کوین در روز بعد به 7950 دلار کاهش می یابد. ما دو گزینه داریم:

در معاملات بدون اهرم: خرید 1 واحد بیت کوین به قیمت 8000 دلار. و با فروش آن به قیمت 7950 دلار 50 دلار از دست بدهید.

در معاملات اهرم دار: قراردادی به ارزش 80.000 دلار به قیمت 8000 دلار انجام دهید. و آنها را به قیمت 7950 دلار بفروشید. همانطور که ما با اهرم 10 برابری معامله می کنیم، ضررها 10 برابر، یعنی 500 دلار افزایش می یابد.

از مثال بالا می بینیم که اهرم سود و زیان را 10 برابر افزایش می دهد.

سخن آخر

بنابراین، اهرم یک شمشیر دو لبه است، در حالی که سرمایه شما افزایش می یابد، ریسک شما نیز افزایش می یابد. اگر بازار همانطور که انتظار می رود حرکت کند، استفاده از اهرم می تواند رضایت بخش باشد، اما اگر اینطور نباشد، عکس آن نیز صادق است!

نکته مهم: این مقاله فقط برای مقاصد آموزشی اهرم در معاملات چیست؟ در نظر گرفته شده است و قصد ارائه هیچگونه توصیه مالی و سرمایه گذاری نداشته است. تیم کریپتوفارس مسئولیت هیچ یک از تصمیمات سرمایه گذاری شما را بر عهده نمی گیرد. لطفا قبل از معامله با مشاوران حرفه ای مشورت کنید.

راستی! برای دریافت مطالب جدید در کانال تلگرام یا پیج اینستاگرام عضو شوید.